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吴磊开心与粉丝打招呼

摘要 【沪深B股市场收盘:吴磊B股指数下跌0.21% 成份B指下跌0.15%】截至沪深B股市场收盘,吴磊B股指数下跌0.21%,报247.05点。成份B指下跌0.15%,报5836.05点。(东方财富研究中心)   截至沪深B股市场收盘,B股指数下跌0.21%,报247.05点。成份B指下跌0.15%,报5836.05点。(文章来源:东方财富研究中心)

原标题:开心中国经济复苏支撑 A股韧性凸显 摘要 【中国经济复苏支撑 A股韧性凸显】全球金融市场遭遇了“黑色星期三”时,开心A股市场的表现更具韧性。当天,互联互通机制下的北向资金再度呈现净买入状态,其中沪股通净买入9.54亿元,深股通净买入8.32亿元,合计净买入17.86亿元。市场的充分调整释放了估值的压力,而中国经济基本面持续的改善则为证券市场的表现提供了有力的支撑。(经济参考报) 在全球金融市场一片动荡,欧美主要股市遭遇“黑色星期三”的情况下,A股市场周四则逆势上涨,表现出强大的韧性。业内人士指出,前期市场的调整以及中国经济的持续复苏,是A股市场表现出韧性的主要因素。沪指低开高走上涨0.11%全球金融市场遭遇了“黑色星期三”。受到疫情影响,周三(10月28日)欧美股市再度大跌。截至当天收盘,道琼斯工业指数下跌943.24点,跌幅3.43%,连续第四个交易日下跌;标普500指数下跌119.65点,跌幅3.53%;纳斯达克综合指数下跌426.48点,跌幅3.73%。道指和标普500指数均创下6月11日以来最大单日跌幅。被华尔街称为市场“恐惧指标”的芝加哥期权交易所波动率指数(VIX)则突破40,达到6月15日以来的最高水平。欧洲股市也遭受重挫。10月28日,英国富时100指数跌2.55%,收报5582.80点;法国CAC40指数跌3.37%,收报4571.12点,德国DAX指数跌4.17%,收报11560.51点。统计数据则显示,2020年以来上述三大欧洲股指已经分别累计下跌了25.98%、23.54%和12.74%。相比之下,A股市场的表现更具韧性。10月29日,A股在全球一片跌声中逆势上涨。截至当天收盘,上证指数低开高走,收盘上涨0.11%,收报于3272.73点,深证成指收盘上涨0.98%,创业板指上涨1.10%,科创50指数则上涨0.43%。当天,互联互通机制下的北向资金再度呈现净买入状态,其中沪股通净买入9.54亿元,深股通净买入8.32亿元,合计净买入17.86亿元。截至10月29日收盘,上证指数年内累计上涨7.30%,深证成指累计上涨了29.61%,创业板指则累计上涨了50.15%,在全球主要市场中处于显著领涨位置。前海开源基金首席经济学家杨德龙对《经济参考报》记者表示,外围市场大跌对A股市场的影响相对较小。他指出,三季度A股市场已经得到了充分的调整,市场的估值压力也得到了有效的释放,特别是之前涨幅比较大的一些消费股,已经得到了比较充分的调整。基本面改善提供有力支撑市场的充分调整释放了估值的压力,而中国经济基本面持续的改善则为证券市场的表现提供了有力的支撑。川财证券研究所所长、首席经济学家陈雳对《经济参考报》记者表示,三季度国内GDP增速实现4.9%,环比回升1.7个百分点,投资、贸易均对GDP形成支撑。一方面,三季度国内固定资产投资同比增速转正,在新老基建提振下,扩内需政策稳步收效;另一方面,三季度国内出口贸易额达5万亿,创下年内季度新高,防疫、医疗物资等特定产品出口强劲,助长国内经济恢复的先发优势。稍早之前国家统计局公布的1-9月工业企业财务数据显示,受益于疫情防控和经济社会发展统筹推进,我国工业企业生产销售迅速恢复、稳健增长,供需关系持续改善。三季度,规模以上工业增加值同比增长5.8%,营业收入增长4.8%,均呈逐季回升态势。工业企业利润增速由一季度下降36.7%,到二季度增长4.8%,再到三季度加快回升至15.9%,呈现“由降转升、增长加快”的走势。三季度,在41个工业大类行业中,有31个行业利润同比增加,其中24个行业利润增速超过两位数。微观层面,密集披露的上市公司三季报的靓丽表现也在不断强化市场对于中国经济复苏的预期。统计数据显示,截至10月29日记者发稿时,沪深两市已经有2492家上市公司公布了三季报。从第三季度单季度的业绩表现来看,在有可比较数据的2481家企业中,第三季度共计实现营业收入6.17万亿元,同比增长8.70%;实现归属于母公司股东的净利润4958.06亿元,同比增长33%。上述2481家企业中,有1663家营业收入同比实现增长,占比达到67.03%;有1614家净利润同比实现增长,占比达到了65.05%。同时,亏损企业数量仅为299家,与去年同期的291家基本持平。不仅如此,推动中国经济高质量发展的新动能也正在不断积聚。来自毕马威的数据显示, 2020年第三季度中国内地的风险投资出现反弹,风险投资数量和总额分别从第二季度的698宗和128亿美元增加到830宗和149亿美元。而亚太区第三季度整体则从第二季度的1207宗和172亿美元增加到1285宗和211亿美元,在该季度亚太区规模最大的投资中有八宗于中国内地进行。(文章来源:经济参考报)原标题:丝打苹果、丝打亚马逊业绩超预期,美国科技股跌势止住了? 摘要 【苹果、亚马逊业绩超预期 美国科技股跌势止住了?】受苹果、亚马逊、脸书等公司财报数据向好预期影响,科技股普遍上涨。苹果、奈飞上涨3.7%,脸书涨近5%,谷歌涨3.05%,微软、亚马逊涨逾1%。(上海证券报) 当地时间周四,多家华尔街明星科技企业密集发布最新一个季度财报数据。总体来看,科技公司在疫情期间表现超出市场预期,各大公司也对未来发展信心满满。受苹果、亚马逊、脸书等公司财报数据向好预期影响,科技股普遍上涨。苹果、奈飞上涨3.7%,脸书涨近5%,谷歌涨3.05%,微软、亚马逊涨逾1%。但当前来看,科技公司面临美国大选结果的不确定性影响,业内在看好科技公司自身发展前景的同时,对其面临的监管政策不太确定,建议投资者近期保持谨慎。苹果公司财报数据亮眼 库克称对中国市场有信心苹果公司受到的关注度毋庸置喙。在刚刚发布5G版iPhone 12后,公司的财报表现也分外吸睛。当地时间周四,苹果公布了截至9月26日的2020财年第四季度的财报数据。当季,公司实现营收647亿美元,高于市场预期的637亿美元。每股盈利0.73美元,也高于市场预期的0.7美元。产品销售方面,当季iPhone销售额不及市场预期,仅有264.4亿美元,同比下降逾20%,没有达到外界预期的279.3亿美元。不过,投资者和分析师更加关注iPhone 12未来表现,他们认为,苹果新推出的iPhone从今年10月开始销售,11月还会有更多型号的iPhone开售,这都没有计入三季度的业绩中,他们对iPhone未来的业绩表现仍有期待。当季,Mac和iPad的销售额均超出市场预期,分别为90亿美元和68亿美元,同比分别大增28%和46%。服务收入也有亮眼表现,当季收入为145.5亿美元,同比增长16.3%。苹果公司首席执行官蒂姆·库克表示,尽管疫情持续影响,但苹果仍处于有史以来推出产品最多的阶段。苹果首席财务官卢卡·梅斯特里也说,三季度苹果在收入、每股收益和自由现金流方面均创下纪录。投资者注意到,苹果公司在大中华区的销售额从去年的111.3亿美元下降至79.5亿美元,降幅超过28%。对于中国市场未来发展前景,库克非常有信心。他认为,5G在中国相当先进,相信公司下一个季度将在中国市场实现增长。因疫情带来不确定性,苹果公司没有对2021财年第一季度财报表现作出指引,这意味投资者和分析师无法预估新品iPhone 12的销售业绩,公司盘后股价跌近4%。库克还暗示将在2020年推出新产品,可能是搭载苹果自研芯片的Mac电脑。他还表示,苹果并不担心5G时代网络基础设施问题,他认为苹果正好在正确的时机进入5G时代。亚马逊、谷歌、脸书不负众望除了苹果外,其他多家华尔街明星科技股也集体亮出“家底”。整体来看,亚马逊、谷歌、脸书等当季营收和盈利能力也都超出了市场预期。亚马逊三季度营收961亿美元,同比增长37%,超出市场预期的927亿美元。每股盈利12.37美元,高于市场预期的7.17美元,同比大增近200%,公司预计四季度净销售额为1120亿至1210亿美元,分析师预期为1124.7亿美元。亚马逊是此次疫情的最大受益者之一,因为消费者蜂拥至网上购买生活必需品。预计到假期,亚马逊还将面临更大的用户需求,购物者可能会选择网上而不是去实体商店购买礼品。谷歌母公司Alphabet也有不错表现。三季度,该公司每股盈利16.40美元,高于市场预期的11.42美元和上年同期的10.12美元;第三季度运营利润112.1亿美元,同比增长22%,高于市场预期的84.2亿美元。其他科技股方面,推特三季度营收达9.4亿美元,市场预估7.8亿美元。公司第三季度日平均可变现活跃用户达1.87亿,去年同期为1.45亿,市场预期1.95亿。脸书第三季度每股收益2.71美元,上年同期为2.12美元,市场预期1.91美元;第三季度营收214.7亿美元,同比增长22%,高于市场预期的195.5亿美元。花旗认为,美股科技板块在疫情期间表现十分亮眼。该行业的资产负债表实力和长期收益前景具有吸引力,尤其是大型科技企业。同时,随着采用最新芯片设计的5G新型手机普及,该行业的发展空间巨大,数字化,网络安全和金融科技是长期不可阻挡的发展趋势。不过,美国和欧盟的监管环境给大型科技企业带来了经营不确定性。鉴于前期涨幅过高,花旗对该板块维持中性配置建议。大选增加科技股未来发展不确定性在美国大选来临之前,科技股近期表现较为低迷。业内分析认为,对美国科技企业来说,不同的选举结果意味着不同的发展前景。FXTM富拓首席中文市场分析师杨傲正在发给上海证券报记者的邮件中表示,美国现任总统特朗普和美国前任副总统拜登在税收政策上有明显分歧,特朗普扬言会进一步推出减税措施,或再降低企业税率;拜登则是相反地表示会提高企业税率和富人税率,所以对美国大科企而言,拜登提高企业税仍然会影响到科技企业的盈利能力,相反特朗普的减税和宽松政策依旧利好科企。除税收层面外,对于垄断层面的政策立场不同也会影响科技企业的发展前景。政治策略师和风险资本家Bradley Tusk认为,如果拜登入主白宫,特别是民主党控制参众两院,司法部可能会在反垄断案件方面对大型科技股(尤其是谷歌)施加更大的压力。(文章来源:上海证券报)

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原标题:招呼三大股指集体飘红 A股走出独立行情 尽管隔夜美股三大股指全线重挫,招呼29日A股仍走出“独立行情”。主要股指集体飘红,其中创业板指数涨逾1%。上证综指以3235.76点跳空低开,早盘下探3231.12点后开始震荡回升,午后上摸3289.77点的全天高点。尾盘沪指收报3272.73点,较前一交易日涨3.49点,涨幅为0.11%。深证成指收报13519.66点,涨131.56点,涨幅为0.98%。创业板指数表现相对较强,涨1.10%,收报2699.92点。中小板指数涨0.54%至9173.54点。10月以来,A股多数时间收阳,和欧美股市暴跌形成反差。这与中国控制疫情成效显著有密切关系,增强了投资者信心。欧美股市重挫道琼斯指数暴跌近千点10月28日,受欧美疫情反弹影响,欧美股市全线暴跌,其中道指狂泻近千点,本周至今跌幅已创3月以来最高周跌幅。截至收盘,道琼斯指数下跌3.43%,报26519.95点;纳斯达克指数下跌3.73%,报11004.87点;标普500指数下跌3.53%,报3271.03点。道指和标普500指数创6月11日以来最大单日跌幅。市场恐慌性指数VIX涨幅超过20%,自6月后首次突破40点。值得关注的是,道指和标普500指数本周至今均创下3月以来最大周跌幅。数据显示,道指本周至今已下跌了6.41%,标准普尔500指数下跌5.61%,纳斯达克指数本周则下跌了4.71%。美股科技股、航空股普跌。波音下跌4.58%,苹果下跌4.63%,亚马逊下跌3.76%,谷歌母公司Alphabet下跌5.51%,Facebook下跌5.51%,微软下跌4.96%。欧洲股市10月28日也全线暴跌。英国富时100指数下跌2.55%,报5582.8点;法国CAC40指数下跌3.37%,报4571.12点;德国DAX指数下跌4.17%,报11560.51点。受隔夜欧美股市全面大幅下跌影响,东京股市两大股指29日双双跳空低开,日经225种股票平均价格指数终盘下跌0.37%,东京证券交易所股票价格指数下跌0.10%,两大股指均连续4个交易日下跌。究其原因,主要是疫情反弹加大市场忧虑,导致欧美股市暴跌。A股集体飘红一枝独秀终结“绿色周四”周四沪指受外围崩盘的影响开盘暴跌33个点,不过随后的走势却是在深圳主板、中小板、创业板核心资产股集体走高的激励下不断攀升,并于上午收盘前一举回补了3276.62点下跳缺口。午后多方继续发力,证券板块一度将沪指带到了90天线上方,高见3289.77点。尾市部分获利盘和套牢盘涌出,沪指涨幅明显收窄,并失守90天线大关,但还是终结了持续6个星期的“绿色周四”。整体来看,周四A股在全球几乎算得上是一枝独秀了。通达信统计数据显示当日两市涨跌个股比例1491:2417,涨幅超过10%的非ST股31只,涨幅大于5%的股票116只,跌幅超过10%的非ST股18只,跌幅大于5%的股票124只。盘面看,核心资产群体大幅领涨,上证50、深证成指、中小板指、创业板指分别收高0.34%、0.98%、0.54%、1.10%,远强于对应的四大综合指数表现。从板块上看,喝酒行情继续。泸州老窖封住涨停,报178.97元,股价再创历史新高。五粮液涨逾5%,创下历史新高252元/股,总市值9782亿元,逼近万亿,半日上涨近500亿元。山西汾酒也在盘中涨近5%,创下历史新高234.69元/股。除了白酒领涨之外,家电板块也走出低谷,领涨A股。前晚,老板电器发布2020年第三季度报告,实现营业收入24.15亿元,同比增长15.13%;归属于上市公司股东的净利润5.11亿元,同比增长22.95%。受此消息影响,老板电器29日开盘持续拉升,近6万手封住涨停。在它的带动下,家电板块得到提振,海信家电也跟随涨停,美的集团盘中涨逾4%,再创新高。(文章来源:重庆商报)原标题:吴磊净流入312亿元,吴磊杠杆资金加仓股名单来了,业绩优秀股成为香饽饽,融资客重点看好这42股(名单) 摘要 【净流入312亿元 杠杆资金加仓股名单来了 融资客重点看好这42股】10月份,杠杆资金对大部分行业选择加仓。统计显示,28个申万行业中有22个行业的杠杆资金为净流入,融资净买入额超10亿的有12个。其中,电气设备以46.78亿元的融资净买入额排名第一,其次为电子、化工行业,其融资净买入额分别为36.66亿元、34.15亿元。 10月份,杠杆资金一反上月流出态势,大面积加仓各个行业。10月份融资余额大幅上升融资融券是投资者利用资金杠杆加大投资力度的有效措施,如果两融数据增高,显示当期市场投资者的风险偏好升高,成交量增加,看好市场后期走势。证券时报·数据宝统计显示,截止10月28日,A股的融资余额为14199亿元,融资净买入额为311.97亿元,扭转了9月份融资余额减少368.84亿元的不利局面;从数据上来看,融资客对A股未来态度转为积极。10月28日,沪深两市融资买入额为587.35亿元,前一交易日为451.19亿元,流入有所加速。分行业来看,10月份,杠杆资金对大部分行业选择加仓。统计显示,28个申万行业中有22个行业的杠杆资金为净流入,融资净买入额超10亿的有12个。其中,电气设备以46.78亿元的融资净买入额排名第一,其次为电子、化工行业,其融资净买入额分别为36.66亿元、34.15亿元。值得注意的是,大金融成为杠杆资金主要流出的板块,银行、非银金融2个行业分别以9.62亿元、5.34亿元成为融资净卖出额最大的2个行业。此外,农林牧渔、休闲服务也是杠杆资金流出的主要板块。融资客重点加仓42股具体来看,10月份两融个股中融资余额增长的有1028只,占比54%。从融资余额增加值来看,超过1亿元的有131只股票,其中增长额最大的是比亚迪,为12.76亿元,其他融资余额增加值较大的还有恒逸石化、金龙鱼、隆基股份、京东方A、中国建筑等,都超过了7亿元。今年以来,借助新能源汽车、锂电池行业发展的东风,比亚迪盈利能力大幅提升,充分扭转了一季度业绩下滑的局面。根据三季报预告,前三季度公司实现归母净利润34至36亿元,同比增长115.97%至128.67%,相比一季报和半年报净利增幅扩大。昨日,公司股价也创下了历史新高166.76元/股,今年以来上涨了232.48%。从融资余额增幅来看,42只股票本月融资余额增幅超过50%,增幅最大的是山科智能,10月份内融资余额增加了460.72%,融资余额增幅较多的还有先惠技术、惠云钛业,增幅都超过200%。融资余额降幅居前的有晶晨股份、三棵树、锦江酒店等。从市场表现上来看,融资余额增幅超过50%的42只个股中,月内股价上涨的高达38只,涨幅最大的是金徽酒;本月白酒概念火热,受到市场的追捧,该股月内大涨85.47%;涨幅居前的还有松原股份、蓝盾股份、卡倍亿、康泰医学等,股价涨幅都超过了40%。股价下跌的仅中船应急、世华科技等4股。42只股票中,36只已经正式发布了三季报,前三季度业绩同比增长的个股有26只,占比72%,其中增幅最大的是康泰医学,前三季度净利润同比大增1208.92%,其月内股价也随之大涨46.35%。其他业绩预增幅度靠前的还有稳健医疗、天赐材料、先惠技术、金春股份、回盛生物、中信博等,业绩增幅都超过了100%。疫情影响下,医疗股等疫情概念成为今年当仁不让的最热门板块,也让康泰医学等上市公司交出了靓丽的财报,今年前三季度实现的净利润为5.15亿元,去年同期为0.39亿元,同比增长4.76亿元,增幅高达1208.92%。康泰医学主要从事医疗诊断、监护设备的研发、生产和销售。今年以来,新冠肺炎疫情全球蔓延,公司监护仪等抗疫设备热销,产品供不应求。公司的净利润大幅增长与其销售净利率上升直接相关。今年前三季度,公司净利率为46.34%,去年同期为15.95%,同比增长近两倍。同样受益于疫情需求而业绩大增的,还有稳健医疗。前三季度公司实现收入95.23亿,同比增长205%,实现归母净利润3.15亿,同比增长678%。防疫物资的大幅增长,主因海外疫情二季度爆发,所下订单多在第三季度实现销售。从公司内部统计来看,前三季度收入中近50%均为海外防疫物资的销售贡献。(文章来源:数据宝)原标题:开心A股再次彰显韧性多重影响因素有序平稳落地 摘要 【A股再次彰显韧性多重影响因素有序平稳落地】周四大盘探底回升,开心深市表现明显强于沪市。沪指当日明显低开后震荡反弹,午后突破20日均线后抛压加重,最终虽以红盘报收并站上5日均线,但20日均线得而复失。 周四大盘探底回升,深市表现明显强于沪市。沪指当日明显低开后震荡反弹,午后突破20日均线后抛压加重,最终虽以红盘报收并站上5日均线,但20日均线得而复失。深成指同样低开高走,但盘中反弹动力明显更足,10日、60日等压制均线均被轻松突破。截至收盘,沪指报收3272.73点,上涨0.11%;深成指报收13519.66点,上涨0.98%;创业板指报收2699.92点,上涨1.1%。两市成交量继续小幅放大。 盘面上,航空、纺织服装、生物疫苗、酿酒等板块涨幅居前。船舶、充电桩、信息安全、量子科技等板块则处在跌幅榜前列。大盘持续反弹中,个股依旧保持跌多涨少的格局,值得一提的是,周四下跌个股家数较周三明显增多。此外,两市共25股封死涨停板,同时有10股跌停,其中跌停个股家数在持续小幅增加。 由于海外疫情反弹,隔夜外围股市纷纷出现暴跌。顶着巨大的压力,A股周四小幅低开后迅速上攻,再一次彰显韧性。源达投顾指出,可以预见的是,所处经济环境不同,外围市场对中国市场的负面影响越来越小,在海外疫情升级,多行业产能逐渐向国内转移,国内经济恢复平稳增长的背景下,A股或将逐渐走出独立行情。另外,从国内方面来看,近期影响股市的多重因素正有序平稳落地中,当下市场的主要矛盾依然是三季报的兑现情况以及等待“十四五”规划的预期差,因此,市场局势进一步明朗之后,行情大概率横向围绕“十四五”规划中的超预期行业,纵向围绕业绩超预期的企业展开。 就短期市场走势而言,大盘已连续小幅反弹多日,其间伴随着成交量的小幅放大。和信投顾指出,连续调整后指数已经退无可退,沪指3200点成为牛熊分界线,近期大量筹码成本线都聚集在此,若失守3200点A股将失去阶段性反弹机会,引发更大规模的恐慌盘出逃,很显然这是各方都不愿意看到的,因此脉冲性护盘行情可能会持续一段时间。 从技术面来看,源达投顾表示,周四指数全线低开,随后迅速反攻,形成反包K线,吞没前期多根K线,指数上方受到20均线压制,下方受5日均线支撑,KDJ零轴下方有形成金叉趋势,MACD指标处于粘合状态,绿柱缩短,小时图上,KDJ拐头向上运行,MACD指标形成金叉后继续向上发散,与KDJ形成共振,短线指标走好,指数或将在近期出现短线反弹走势。(文章来源:金融投资报)

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原标题:丝打上市公司三季报赚钱能力谁家强?这个指标一看就懂!丝打 摘要 【上市公司三季报赚钱能力谁家强?这个指标一看就懂!】三季报销售毛利率大于去年同期的有1131家,占比47%;三季报销售毛利率大于半年报的有1322家,占比55%;三季报销售毛利率同时大于半年报和去年同期的有661家,占比28%。(上海证券报) 看一家上市公司的盈利能力强弱,销售毛利率是最主要的衡量指标之一。据统计,截至记者发稿,已有2403家A股上市公司发布2020年三季度业绩报告。其中,三季报销售毛利率大于去年同期的有1131家,占比47%;三季报销售毛利率大于半年报的有1322家,占比55%;三季报销售毛利率同时大于半年报和去年同期的有661家,占比28%。哪些行业上市公司销售毛利率明显增长?记者梳理发现,销售毛利率同比、环比双增公司最多的行业分别为医药生物、化工、机械装备、电气设备、电子、国防军工、有色金属、公用事业等。在医药生物行业中,英科医疗三季报销售毛利率增长最为迅猛,从去年同期的24.42%增长至68.52%。来源:英科医疗三季度报告据了解,上半年以来,英科医疗投产多个生产线项目,国内国际生产布局并进,2022年底前有望突破700亿只医用手套年产能。短期看,海外疫情较重地区对医护用品需求仍大,出货排期已到明年中旬。中期看,公司扩产速度较快,按照扩产计划,公司有望迅速成长为全球最大丁腈手套供应商,市占率仍有3-5倍提升空间,由2020年约5%提升至20%以上。行业也有望形成极具竞争力局面,价格体系将维持相对稳定。长期看,疫情后各国和地区对手套使用认知度提升,全球手套消耗量有望抬升至新水平,稳态情况下公司净利润有望维持高位。得益于多种大宗化工原料下半年的涨价,化工行业上市公司三季报销售毛利率同样增长明显。如沈阳化工,得益于糊树脂手套料价格今年以来的持续上涨,今年三季报销售毛利率由去年同期的5.43%、今年半年报的4.13%,增加至12.17%。又如荣盛石化、恒力石化、恒逸石化等民营大炼化上市公司,受益于一体化大炼化项目的产业化优势,今年三季报销售毛利率同比、环比均出现不同幅度的增长。值得一提的是,随着国内疫情得到有效控制,分众传媒、华谊兄弟等传媒行业的上市公司销售毛利率也出现大幅增长。其中,华谊兄弟今年三季报销售毛利率为44.36%,同比、环比几乎均翻番。根据公司刚刚发布的三季度报告,因《八佰》票房报捷,华谊兄弟第三季度实现营业收入7.83亿元,同比增长45.02%;扣除非经常性损益后的净利润达到6401.95万元,同比增长148.12%。前三季度实现营收11.07亿元,同比下滑31.51%;净利润亏损3.26亿元,同比收窄50.08%。在机械装备行业,华东数控毛利率增幅靠前,今年三季报销售毛利率达19.51%。在有色金属行业,寒锐钴业今年三季报销售毛利率达到22.43%,增幅领先。在电气设备行业,通光线缆、日月股份等公司销售毛利率增长显著。在公用事业行业,南京公用、湖北能源、赣能股份、侨银环保等公司销售毛利率增长明显。哪些行业上市公司销售毛利率领先?在已发布今年三季报的上市公司中,销售毛利率高的上市公司主要集中在医药生物、计算机、食品饮料、农林牧渔等行业。在医药行业,销售毛利率超过60%的上市公司比比皆是,甚至高达80%以上,如沃森生物、万泰生物、翰宇药业、东方生物、西藏药业、长春高新、大博医疗、南新制药等。其中,南新制药销售毛利率更高达90.11%,其主要产品为帕拉米韦,为新一代抗流感药物;沃森生物得益于13价肺炎结合疫苗及自主疫苗产品销售放量,今年三季报销售毛利率达到86.29%。来源:沃森生物今年三季度报告(文章来源:上海证券报)原标题:招呼赚翻了!招呼“牛市旗手”业绩出炉,“一哥”中信证券前三季度狂赚127亿 摘要 【赚翻了!“牛市旗手”业绩出炉 “一哥”中信证券前三季度狂赚127亿】已有23家上市券商披露了2020年三季报。其中,中信证券今年前三季度狂赚近127亿元,海通证券、国泰君安前三季度的净利润也超过了80亿元。(上海证券报) 今年A股人气高涨,券商也跟着赚翻了!截至10月29日晚7点,已有23家上市券商披露了2020年三季报。其中,中信证券今年前三季度狂赚近127亿元,海通证券、国泰君安前三季度的净利润也超过了80亿元。今年以来,受益于二级市场的交投活跃,券商的经纪、信用、自营等业务增长良好。同时,在资本市场改革催化剂的助力下,各大券商的投行业务也赚得盆满钵满。中信证券不愧是证券业“一哥”!中信证券今晚披露的三季报显示,今年前三季度公司实现营业收入419.95亿元,同比增长28%;实现净利润126.61亿元,同比增长20.32%。这也意味着,今年前三季度,中信证券的业绩已超过了2019年全年。中信证券的经纪业务、投行业务、自营业务增幅喜人。中信证券三季报显示,2020年前三季度,经纪业务手续费净收入为85.35亿元,同比增49.66%;投行业务手续费净收入44.93亿元,同比增幅50.72%;自营收入(投资收益-对联营企业和合营企业的投资收益+公允价值变动净收益)为158.76亿元,同比增36.41%。今晚公布业绩的另一家头部券商海通证券业绩也堪称亮眼。海通证券今年前三季度营收约282.54亿元,同比增10.61%;净利润约85.02亿元,同比增长15.12%。从营收来看,在已披露业绩的券商中,今年前三季度营收超百亿的共有7家。其中,中信证券以近420亿元的营收稳居第一,海通证券、国泰君安分别以282.54亿元、257.37亿元的营收暂列第二、第三。招商证券、东方证券、中信建投今年1-9月的营收均处于150亿至180亿元的区间内。此外,光大证券的营收也迈过了百亿大关。对公司前三季度营收和净利变化的原因,一些券商在三季报中表示,前三季度证券市场主要指数先抑后扬,成交量持续放大,公司证券自营投资收益及经纪、投行、资管等各项业务手续费收入同比均实现较大幅度增长。从营收增幅看,共有6家券商前三季度的营收增幅超过50%。大型券商中,中信建投今年前三季度的营收增幅高达64%。中小型券商中,红塔证券的营收增幅高达161%,浙商证券、华林证券、长城证券、国金证券的营收增幅也超50%。从今年以来的净利润来看,共有11家券商的前三季度净利增幅高于50%,以中小券商居多。其中,去年基数较低的华林证券业绩增长了116%,其三季报显示,华林证券经纪业务手续费净收入增长了70.84%,投行业务净收入增长了121.66%,华林证券称主要原因系证券承销业务增加。此外,东方证券、西部证券、中信建投、红塔证券、国金证券等券商的净利润增幅超70%。目前仅国联证券出现前三季度净利润下滑的情况,公司今年前三季度净利润为4.59亿元,同比下滑3.92%。在大型券商中,中信建投的增长势头较猛,今年前三季度净利润为74.91亿元,同比接近翻倍。分业务看,中信建投的投行、经纪、自营业务均增长强劲。其中经纪业务净收入35.3亿元,同比增61.11%;投行业务手续费净收入39.45亿元,同比增55.81%;自营收入为60.85亿元,同比增105.31%。当前,机构仍维持对证券行业的看好。渤海证券表示,券商板块上涨的驱动因素主要包括资本市场改革、流动性改善以及A股市场上涨。未来,政策利好将延续,龙头券商凭借雄厚的资本实力和风控能力,在 “扶优限劣”的政策环境下将最为受益。(文章来源:上海证券报)

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原标题:吴磊A股这类题材再次爆发,吴磊业绩暴增股出炉 摘要 【A股这类题材再次爆发 业绩暴增股出炉】统计显示,按照三季报、预告净利润下限计算,医药生物行业超六成股票净利润同比增长,7股净利润增幅超10倍,分别是圣湘生物、英科医疗、振德医疗、达安基因、康泰医学、硕世生物、东方生物。 7只医药股净利润增幅超10倍在欧美疫情加剧之际,A股医药类题材再度爆发。据统计,疫苗、医疗器械、血液制品、基因检测等多个题材昨日涨幅位居两市前列。疫苗龙头智飞生物大涨10.27%,基因检测龙头华大基因大涨14.14%,医疗器械概念股英科医疗、博晖创新涨超10%,被投资者视为疫苗瓶概念的正川股份则时隔多日再次涨停。事实上,除了疫情的催化,医药类题材股三季报业绩整体大增也是资金回流的重要因素。证券时报·数据宝统计显示,按照三季报、预告净利润下限计算,医药生物行业超六成股票净利润同比增长,7股净利润增幅超10倍,分别是圣湘生物、英科医疗、振德医疗、达安基因、康泰医学、硕世生物、东方生物。净利润增幅最高的是圣湘生物,公司预计前三季度净利润为19.7亿元至20.7亿元,同比增长104.7倍至110.1倍。在谈到业绩变动原因时,圣湘生物表示,2020年三季度海外疫情复发甚至在部分国家出现第二波疫情,加之我国部分地区出现零星散发和局部爆发疫情,带动公司新冠核酸检测试剂、核酸检测仪器、相关耗材等产品需求的大幅度增长。英科医疗前三季度实现盈利43.73亿元,同比增长33.77倍。公司是中国领先的一次性医疗耗材和医疗耐用设备制造商,新冠肺炎疫情全球蔓延,一次性防护用品需求量暴增,导致英科医疗医用手套、防护手套等产品供不应求。9月30日,英科医疗在互动平台表示,海外多个国家和地区疫情尚未缓解,且部分国家出现抬头迹象,预计供不应求的状态仍将持续,部分客户的订单已排期至2021年。目前公司正加速扩产,以满足快速增长的医用防护手套市场需求。医药行业成长性依然明确不难看出,疫情的蔓延对包括防护手套、口罩、检测试剂、消毒液、血氧仪、监护仪等防疫用品需求提升,相关公司业绩增长显著。与此同时,市场对医药股的关注度也居高不下。数据显示,不含今年上市的次新股,50只医药股年内涨幅翻倍,其中英科医疗累计涨幅972.33%排在第一位,同时也是A股涨幅榜之首。涨幅居前的还有振德医疗、博晖创新、硕世生物、正川股份、西藏药业等。从近期北上资金动态来看,10月以来获北上资金增持超百万股的有27只医药股,其中福安药业、凯利泰、国际医学、海王生物、华东医药获增持数量较高。北上资金增持数量最高的是福安药业,累计增持0.2亿股,目前持仓市值达到1.63亿元。兴业证券认为,随着疫情防控见效,年底前疫苗和中和抗体上市的预期,明年疫情的边际影响越来越小,从外部环境看,复苏会成为板块最大的主线;医药行业的长期成长性依然确定,但分配方式的改变,或带来结构性机会。当前国内疫情趋于平缓,消费升级仍将是医药行业发展的大趋势,而龙头企业将持续受益于行业的并购整合和品牌集中度的提升。(文章来源:数据宝)

摘要 【公募亮出三季度“底牌” 重仓股调整有新意】截至10月29日,开心公募基金三季报披露完毕。第三季度,开心在股票仓位稳中有进的背景下,基金经理积极调仓换股,主要增持业绩确定性更强的绩优“核心资产”。部分高估值板块标的则被公募基金获利兑现。(中国证券报) 截至10月29日,公募基金三季报披露完毕。第三季度,在股票仓位稳中有进的背景下,基金经理积极调仓换股,主要增持业绩确定性更强的绩优“核心资产”。部分高估值板块标的则被公募基金获利兑现。展望后市,基金经理普遍认为,在市场估值结构分化的背景下,基金经理对业绩难以匹配高估值的板块保持谨慎,受益于经济复苏的传统行业个股更具有安全性。绩优核心标的成香饽饽从第三季度A股市场表现来看,7月上证指数在两周内接连突破3000点至3400点,创下逾两年新高,但7月中旬出现快速回调,一度下探3200点,8月、9月则在3200点到3400点间反复震荡,部分前期领涨的热门板块出现了一定程度的调整。在此背景下,公募基金第三季度积极调仓换股,与此前大举增加医药、科技等热门板块不同,此次主要增持了业绩确定性更强和传统行业的绩优核心标的。天相投顾数据显示,从板块方面看,制造业获得了公募基金的青睐,在基金净值占比中从第二季度的48.69%提升至50.23%,增加了1.55个百分点,金融业、服务业和交通运输板块等也获得了一定程度的增持。与此同时,信息传输、软件和信息技术服务业则较第二季度出现明显减持。基金重仓股方面,在第二季度后,贵州茅台、五粮液、立讯精密、隆基股份、中国中免、美的集团、迈瑞医疗和宁德时代继续位居公募基金前十大重仓股之列;泸州老窖和顺丰控股则成为第三季度“十大”新贵。从股价表现看,公募基金前十大重仓股第三季度平均涨幅达34.71%。从以上个股属性看,均属于第三季度业绩增长、确定性更强的绩优“核心资产”。第三季度公募基金增持的前十大个股中,有8只为当季公募基金前十大重仓股,隆基股份、贵州茅台、五粮液的增持市值均超230亿元。其中,隆基股份作为被公募基金增持最多的个股,第三季度股价上涨84.16%,持有隆基股份的基金数量从第二季度的280只猛增至618只,增持金额达250.629亿元。高估值板块有待业绩兑现生物制药龙头长春高新在第三季度被公募基金减持最多,并退出了前十大重仓股名单。持有该股的基金数量从第二季度的462只降至278只,减持市值达到127.39亿元。此外,山东药玻、恒生电子、格力电器、恒瑞医药、三七互娱、南极电商、完美世界、永辉超市和紫光股份也遭到基金的明显减持,减持市值在28亿元至60亿元之间。上投核心精选基金经理李博表示,减持了部分前期超额收益较多个股,增持了部分市场关注度不高的成长股。嘉实瑞熙三年封闭运作混合基金经理洪流也表示,降低了部分累计涨幅过高的医药类上市公司配置比重。华安红利精选基金经理杨明指出,随着市场高位震荡加大,逐渐逢高减持了高估值板块并增持低估值板块。博时优势基金经理王俊表示,尽管第三季度部分高估值行业的下跌导致估值分化有所修复,但对高估值行业依然谨慎,虽然部分高估值个股隐含着极为乐观的增长预期,但未来需接受业绩兑现的考验。当前,科技、医药和食品饮料板块估值依然较高,交易较为拥挤。传统板块有望获增持展望后市,基金经理普遍认为,随着经济的进一步复苏,传统产业将被公募基金进一步增持。兴全新视野定期开放混合基金经理董承非表示,虽然短期部分板块和个股存在高估,但是整体市场流动性依旧较好,而经济正从疫情的影响中走出来。中欧瑞丰灵活配置混合基金经理周蔚文表示,未来几个季度,综合考虑经济、政策、资金、股市估值等因素看,未来A股市场投资机会丰富。景顺长城鼎益基金经理刘彦春也表示,权益投资大有可为。具体板块方面,周蔚文表示,长期更看好受益经济转型与社会发展趋势的结构性投资机会,未来将继续增加传统产业比例配置,寻找未来行业好转的中长期机会,在合适的价格买入受益于行业好转而业绩高增长的股票。银华混改红利基金经理贲兴振也表示,短期来看,A股市场从2018年底以来的累计涨幅较大,临近年底的市场难免震荡反复,基金增持了较为安全的银行、保险等顺周期行业。(文章来源:中国证券报)原标题:丝打这家公司财务指标还未转正 却同时被冯柳和张坤盯上!丝打 摘要 【这家公司财务指标还未转正 却同时被冯柳和张坤盯上!】张坤和冯柳可以称得上是公募和私募届的“顶流基金经理”,被他们同时加仓的个股自然也颇受关注。根据上市公司三季报,冯柳管理的高毅邻山1号远望基金与张坤管理的易方达中小盘同时现身宇通客车的前十大股东名单中,若以三季度末的收盘价来计算,冯柳持仓市值超过12亿元,张坤的持仓市值则接近15亿元。(上海证券报) 张坤和冯柳可以称得上是公募和私募届的“顶流基金经理”,被他们同时加仓的个股自然也颇受关注。根据上市公司三季报,冯柳管理的高毅邻山1号远望基金与张坤管理的易方达中小盘同时现身宇通客车的前十大股东名单中,若以三季度末的收盘价来计算,冯柳持仓市值超过12亿元,张坤的持仓市值则接近15亿元。值得注意的是,受疫情冲击,宇通客车三季度营收、净利增速均为负数,客车行业仍在修复阶段。业内人士分析,较强的估值保护和确定性或是张坤和冯柳大手笔布局的主要原因。冯柳和张坤同时加仓宇通客车三季报数据显示,冯柳管理的高毅邻山1号远望基金新进前十大股东榜,持股数量为8150万股,持股比例为3.68%。以宇通客车三季度末股价估算,冯柳持仓市值超过12亿元。与此同时,张坤管理的易方达中小盘基金三季度也加仓了宇通客车,加仓数量为400万股,截至三季度末,张坤持股数量达9500万股,持仓市值接近15亿元,宇通客车也成为易方达中小盘基金的第七大重仓股。上市公司定期报告显示,易方达中小盘基金是2019年底进入宇通客车前十大股东名单的,在今年二季度宇通客车低位震荡时,张坤大手笔加仓近2900万股。从股价走势来看,三季度宇通客车股价涨势明显,期内累计涨幅逾28%,虽然目前宇通客车的股价相对2019年年底涨幅不大,但二季度的加仓使得张坤获利颇丰。公司三季度营收、净利润双降资料显示,宇通客车为国内新能源客车龙头公司,据中国客车网统计数据显示,2019年全年累计销量中,宇通稳坐冠军宝座,全年销售新能源客车21715辆,市场占有率28.47%,可谓一家独大,中通客车、中车电动、比亚迪则分别位居二、三、四名。另外,宇通客车早已开始进行国际化布局。据悉,宇通客车从2005年正式开启征战海外市场,截至目前,宇通在海外市场已经形成欧美、中东、亚太、拉美、独联体、非洲等六大区域的发展布局,覆盖120多个国家和地区。不过从业绩表现来看,宇通客车今年以来不尽如人意。三季报数据显示,宇通客车前三季度实现营业收入136亿元,同比下降35%,实现归母净利润1.6亿元,同比下降88%。其中三季度实现营收60亿元,同比下降28%,实现归母净利润0.9亿元,同比下降85%。有卖方研究报告分析称,客车作为公共交通出行工具,疫情对公共出行需求带来一定冲击,同时地方财政压力影响公交车辆的阶段性需求,因此今年以来客车行业需求承压,在汽车细分领域中恢复最慢。但三季度以来,随着经济的逐步复苏以及地方财政压力缓解,同时未来两年为新能源车补贴最后两年,新能源客车需求亦有望集中释放,客车行业有望逐步走出底部开启复苏之势。从股价走势来看,上述预期已经提前反应,截至10月29日收盘,宇通客车三季度以来涨幅超过了35%。缘何受到“顶流”青睐?宇通客车缘何受到公私募大佬的青睐?从冯柳的投资风格看,他非常重视买入标的安全性,关注长期滞涨或者下跌的标的,尤其是企业基本面没有问题、但由于市场风格或者其它事件性原因被市场错杀的公司。宇通客车虽然一直是客车行业龙头,但过去两年多来股价表现欠佳,目前市值也不到400亿元。有业内人士表示,由于国内公交需求很早已新能源化,2015-2017年新能源公交已经提前消费,因此2018年以后新能源公交需求不足,整个行业表现较差,不过客车这一细分行业相对家用汽车的格局更稳定,宇通客车龙头地位稳固。另外,张坤向来青睐确定性强的公司,并在有较强估值保护的情况下买入,而且他曾表示:“投资需要跟踪公司的逻辑,如果是需求的周期问题,我不会在意,需求侧只是周期性的波动,只要长期仍然是波动向上而不是结构性下行变化就可以了,我只需确定供给侧永远是这几个玩家在。”如此看来,竞争格局和行业龙头地位稳定的宇通客车正好契合了张坤的选择标准。从宇通客车的业绩表现看,虽然公司三季度营收同比增速仍为负数,但降幅相较于一季度和二季度有所收窄,公司9月销量已经实现正增长,订单情况也逐步恢复,复苏苗头已经出现。同时,招商证券研报分析称,2014年新能源客车开始推广,客车寿命一般在6至8年,因此2021年有望开启新能源客车的更新周期,带来2020至2022年需求的明显增加,行业景气度即将上行。(文章来源:上海证券报)

原标题:招呼涨!招呼涨!涨!家具原材料一天一个价! 摘要 【涨!涨!涨!家具原材料一天一个价!到底是什么原因?】近日,广东佛山市顺德区家具协会发布《关于家具行业原材料涨价的提示函》。提示函指出,今年以来,实木涨价2次,海绵涨价7次,纸箱涨价5次,配件涨价2次。家具原材料频频涨价,到底是什么原因?(央视财经) 近日,广东佛山市顺德区家具协会发布《关于家具行业原材料涨价的提示函》。提示函指出,今年以来,实木涨价2次,海绵涨价7次,纸箱涨价5次,配件涨价2次。家具原材料频频涨价,到底是什么原因?01家具原材料迎涨价潮木材海绵价格全面上涨黄富强是广东一家大型家具制造企业供应链的负责人,他所在的家具企业木材的采购量占到整个原材料成本的20%,每月采购木材的金额就超过一千多万元。他告诉记者,今年家具原材料价格大幅上涨,目前木材一天一个价,仅实木木料一项上涨的幅度,就几乎吃掉了大部分的利润。不仅仅是实木原料涨价,五金、纸箱和泡沫的价格也上涨了不少。彭石清在广东惠州经营着一个20万平方米的家具加工厂,每年工厂产值超过5亿元。今年年初开始,包装材料的上涨,直接提高了他们的出货成本。香港简欧家具集团总经理彭石清:纸皮从今年的4月份开始,几乎每个月都上调5个点到7个点,截止到现在,从原来的价格到现在价格,涨幅已经超过了50%。在这次原材料涨价潮中,软体家具原材料涨价幅度最大。9月份,继海绵企业发布涨价通知后,海绵价格已经上涨超过70%,皮革涨价也接踵而来。02危中有机家具企业困境中突围在原料涨价潮的背景之下,家具企业要怎样化解成本上涨带来的压力,渡过难关?伴随着国内疫情被迅速控制,家具产业似乎展现出了强大的韧性。部分家具企业已一扫疫情的阴霾,开始加班加点生产运输,招工扩产屡见不鲜,通过对内降本增效,经营状况较上半年已经大幅改善。此外,受到疫情的影响,“线上直播”成为品牌和商家营销与蓄客的重要手段。在线服务、在线直播、在线促销等在线营销方式层出不穷,掀起家具行业直播热潮。家居行业依靠线下门店获客促单,而直播的最终成单还是需要落地到线下场景中,将直播上的流量转化为线下门店的到店客流和销售额。(文章来源:央视财经)原标题:吴磊19家百亿元级私募三季度押注251只个股 合计持有市值逾435亿元 摘要 【19家百亿元级私募三季度押注251只个股 合计持有市值逾435亿元】随着上市公司三季报的陆续发布,吴磊百亿元级私募持仓情况也随之浮出水面。《证券日报》记者根据私募排排网最新数据统计,截至10月29日,有19家百亿元级私募出现在251只个股的三季报中,总市值超过了435亿元(按29日收盘价计算)。从持股数量来看,明汯投资持股数量最多,高达146只;从市值方面来看,高毅资产一枝独秀,所持股市值高达328亿元,占整体的75.4%。(证券日报) 随着上市公司三季报的陆续发布,百亿元级私募持仓情况也随之浮出水面。《证券日报》记者根据私募排排网最新数据统计,截至10月29日,有19家百亿元级私募出现在251只个股的三季报中,总市值超过了435亿元(按29日收盘价计算)。从持股数量来看,明汯投资持股数量最多,高达146只;从市值方面来看,高毅资产一枝独秀,所持股市值高达328亿元,占整体的75.4%。多位私募人士告诉《证券日报》记者,从三季度多家百亿元级私募持仓来看,多数投资风格并未切换,仅有部分私募机构调整了资产配置。展望四季度,科技类、逆周期类成长股仍具有较大成长空间,成长股的机会仍将来自以食品饮料为代表的泛消费板块,以及坚持创新为主导的医药生物和科技板块。26只个股被增持截至记者发稿,包括淡水泉、林园投资、银叶投资、彤源投资、景林资产、保银投资、千合资本、明汯投资、九坤投资和高毅资产等19家百亿元级私募,相继出现在上市公司三季报中。具体来看,高毅资产重仓押注了4只个股,持有市值均在20亿元以上,分别是海康威视持有市值88亿元、紫金矿业持有市值38.73亿元、大华股份持有28.29亿元、人福医药持有20.94亿元;其中,人福医药持股数量占流通股的5.05%,大华股份的股比也达到了4.72%,可谓重仓押注。此外,高毅资产在石基信息和康弘药业持有的市值也在10亿元以上,上海家化、国药一致、万丰奥威、东方日升、欧菲光和星徽精密等也有不同程度的持仓。虽然高毅资产持有市值一枝独秀,但在持股数量上,明汯投资以持有146只个股排名居前。统计来看,明汯投资总持有市值仅为22亿元,但却持有了146只个股,排名靠前的5只个股分别是龙腾光电、盟升电子、嘉必优、德林海和奥特维,但市值都未超过亿元。此外,从持股数量来看,在上述251只个股中,环比二季度26只个股被增持、16只被减持、204只为新进、5只基本保持不变。同时,在这些所持个股中,基本涵盖了医药、科技、食品、环保、金属和白酒等板块。部分私募调整投资策略部分百亿元级私募投资策略在三季度略有调整,对于四季度的资产配置,也将有不同程度的风格切换。星石投资首席研究官方磊告诉记者,三季度因中国经济持续复苏,疫情期间实施的宽松货币政策在边际收敛,在此背景下,市场表现分化明显,顺经济周期的股票(以周期和消费类为代表)受益于经济复苏带来的EPS(每股收益)向上和估值修复,表现相对亮眼,但上半年涨幅过大的科技股开始出现滞涨。“二季度,公司的资产配置逐步从科技为主转向周期、消费,三季度对周期、消费进一步超配。组合中的有色、交通运输、高端装备等顺周期行业贡献了较多收益。”展望四季度,方磊表示,EPS将接棒流动性宽松,成为下一阶段市场的核心驱动,首先宏观政策实际上已经边际调整,更加强调精准导向促进宽信用;其次,企业盈利在加速回升,顺周期类别景气度向上弹性较大。对于科技类、逆周期成长股来说,虽然从长期逻辑看还存在空间,但在过去的时间已经演绎比较充分,估值性价比低于可选消费或周期类别的顺周期成长股。玄甲金融CEO林佳义向记者表示,三季度百亿元级私募持仓明显反映了各自投资风格,仅有少数机构随着市场风格进行了切换。此外,今年新进百亿元级私募有两类:一类主要是押注明星股,从而规模得到了提升;另一类网下打新概率提高,从而获得了收益及规模的双重提升。三季度多家百亿元级私募招聘周期股研究员,加速补短板,而周期股中如金融地产、化工等优质低估值龙头企业,其估值得到了大幅修正。聆泽投资联合创始人周文明认为,A股四季度能保持相对稳定,年度收官之战值得期待。在投资方向上,考虑到无风险收益率下降和资金风险偏好提升,成长股有机会持续跑赢顺周期价值股,而成长股更多机会仍将来自以食品饮料为代表的泛消费板块,以及坚持创新为主导的医药生物和科技板块。(文章来源:证券日报)

原标题:开心摩根大通、开心阿布扎比、高盛、高毅、景林等机构三季度持仓思路曝光 摘要 【摩根大通、阿布扎比、高盛、高毅、景林等机构三季度持仓思路曝光】在当前财报披露期,除了上市公司报告期内的业绩表现情况,各大机构的持仓也是投资人颇为关注的。三季度以来,无论国内机构投资者私募基金还是外资机构QFII,整体表现均跑赢了同期市场均值,显示出机构投资者的专业。 在当前财报披露期,除了上市公司报告期内的业绩表现情况,各大机构的持仓也是投资人颇为关注的。三季度以来,无论国内机构投资者私募基金还是外资机构QFII,整体表现均跑赢了同期市场均值,显示出机构投资者的专业。QFII重仓股三季度表现抢眼身为最早进入A股市场的境外机构投资者,QFII三季度的选股十分优异,截至10月28日数据,前十大股东中出现QFII身影的公司有256家,他们在三季度期间平均上涨了16.02%,跑赢同期市场均值8.2个百分点。10月份以来,在市场小幅上扬1.13%的背景下,QFII重仓股再度整体上涨了6.16%。观察相关个股走势,三季度期间,除了今年刚上市不久的次新股,聚灿光电、飞亚达、双林股份、锦浪科技、科隆股份等18家公司股价表现不俗,三季度均相继斩获了50%以上的涨幅。若统计10月份以来的最新表现,网红概念股因赛集团则是独领风骚,随着“双十一”购物节活动的开启,短短7个交易日股价已累计大涨了78%。今年受疫情的影响,拉动内需成为经济复苏的核心主题,叠加直播带货和短视频平台的崛起,大众消费者培育起了较强的线上购物习惯。10月20日晚间至21日凌晨,李佳琦、薇娅直播间首日订单预付款额已合计超过了10亿元,受益于此,网红经济概念股近期股价均纷纷拉升。目前,一些知名QFII已逐渐在上市公司三季度末的十大股东中现身,例如摩根大通银行就出现在56家公司的大股东名单中,持仓最重的是创业板公司蓝晓科技,摩根大通三季度末以936.73万股的持仓成为其第四大股东,季度末持股市值高达5.04亿元。同时,摩根大通对金山办公、科锐国际、晶丰明源3家公司也分别在三季度期间进行了过亿元的建仓。同样身为知名的QFII机构,阿布扎比投资局目前也现身在14家公司的大股东名单中。三季度期间,阿布扎比投资局对顺周期板块龙头公司进行了较大比重的增仓,比如新买进东方财富和海螺水泥,季度末的持股市值分别高达11.74亿元和10.06亿元,成为东方财富的第十大股东和海螺水泥的第九大股东。同样对海螺水泥长期青睐的还有高瓴资本,自2019年三季度以3732.26万股的持仓成为海螺水泥的大股东后,虽经历了5个财报期,但其持仓却从未出现过变动。表1 10月份以来涨幅较高的QFII重仓股私募重仓股四季度以来表现更胜一筹相较于外资QFII,统计目前已“出炉”的私募基金重仓股,三季度期间的整体平均走势是要弱于QFII的,482家被持仓公司平均上涨了12.55%,不过值得注意的是,若统计四季度以来的表现,则私募基金重仓股的走势要更胜一筹,目前已平均上涨了6.34%。剔除刚刚上市的次新股,明汯价值成长一期私募投资基金三季度新重仓的浩丰科技走势最为彪悍,尽管三季报显示报告期净利润出现22.18%的同比下滑,但10月份以来股价却大涨了103.22%。起因是近期高层表态,要充分认识推动量子科技发展的重要性和紧迫性,加强量子科技发展战略谋划和系统布局,把握大趋势,下好先手棋。或受此利好消息影响,量子科技板块10月19日全线大涨。浩丰科技在互动平台表示,子公司浩丰品视拥有量子应用安全服务平台的软件著作权。10月19日至28日,在8个交易日内,浩丰股价即录得了103.06%的累计涨幅。如果明汯价值成长一期私募投资基金四季度以来没有对浩丰科技进行抛售,则在该股上的收益显然是非常丰厚的。白酒龙头股贵州茅台目前仍是私募基金持仓最重的公司,瑞丰汇邦三号私募和金汇荣盛三号私募合计持有贵州茅台918.19万股,三季度末持股市值153.2亿元。可以看到,瑞丰汇邦三号私募基金在三季度期间进一步对贵州茅台进行了增持,持股较二季度末增加了6.5万股。在目前私募持股仓位排在第二位的是海康威视,高毅邻山一号远望基金三季度对海康威视进行了2.31亿股的买进,晋升为公司的第5大股东,而或许高毅的重仓影响,三季报一经公布,公司股价立马收出涨停。除了高毅对海康威视的重仓外,大华股份、人福医药、石基信息、中航机电、宇通客车、康弘医药6家公司在三季度末也被高毅邻山1号基金重仓持有,持股市值均超过10亿元。在这6家公司的持股变动上,中航机电是被减持了2300万股,而宇通客车则是高毅邻山1号基金三季度新建仓,余下4家均为增持。除了高毅邻山1号远望基金,高毅晓峰2号致信基金目前也现身在6家公司的大股东名单中,在建仓西部矿业、利安隆、合盛硅业、云铝股份的同时,对早在2019年三季度建仓的紫金矿业持续加仓,由最初第八大股东(持股16667.76万股)晋升至目前的第5大股东(持股41513.63万股)。但值得注意的是,同属高毅的另一产品,中信信托锐进43期高毅晓峰投资集合资金,则是在2019年三季度建仓后,今年二季度和三季度对紫金矿业持续减仓。除了高毅的产品,虽然景林全球基金三季度期间对大华股份进行了19.45万股的减持,但依然保持了公司第10大股东的位置;投资精英之淡水泉证券投资信托则继续维持洁美科技第8大流通股东的位置,持股数量较二季度未出现变动。整体来看,两家机构的持股仓位均较二季度基本没有太大变化。表2:10月份以来涨幅较高的私募重仓股(文章来源:证券市场红周刊)原标题:丝打光伏行业大火!丝打有牛股飙涨260%,更有重要组件“一片难求”,订单排满11月… 摘要 【光伏行业大火!有牛股飙涨260% 更有重要组件“一片难求”!订单排满11月】进入四季度,随着年底竞价项目的抢装,光伏也迎来了全年的需求旺季,近期光伏玻璃价格的持续上涨也映证了这一事实。机构预计,光伏行业将在很长一段时间维持较高的景气度。(证券时报) 近日,A股主要光伏行业上市公司三季报相继披露,虽然今年有疫情的冲击,但光伏行业表现出了明显的韧性,上市公司前三季度的营收、净利润等指标也大多实现了双位数增长。与此同时,不少上市公司在三季度单季表现出增速加快的趋势,例如,中环股份(002129)、晶澳科技(002459)三季度单季的营收、净利润增速均高于前三季度累计值。进入四季度,随着年底竞价项目的抢装,光伏也迎来了全年的需求旺季,近期光伏玻璃价格的持续上涨也映证了这一事实。机构预计,光伏行业将在很长一段时间维持较高的景气度。国庆节前后,A股、港股光伏板块纷纷大涨,大涨背后也预示着行业正处在变革前夜。一方面,大企业加速产能扩张,小企业因供应链管理难度加大等原因开始出清;另一方面,企业面临不同的技术路径选择,成王成寇尚未可知。更大的变革来自于碳中和目标的提出,以及对“十四五”规划目标的展望,光伏行业或将以新的姿态迎接平价上网元年的到来。三季报业绩纷纷报喜 “十四五”预期向好根据已披露的数据,通威股份(600438)前三季度实现营收316.8亿元,同比增长13.04%,净利润33.32亿元,同比增长48.57%。受益于光伏组件及支架业务销量增加,天合光能(688599)前三季度实现营收199.3亿元、净利润8.32亿元,同比分别增长18.66%和118.94%。晶澳科技前三季度实现营收166.9亿元,同比增长23.51%,净利润12.91亿元,同比增长85.29%。中环股份前三季度实现营收133.8亿元,同比增长11.32%;净利润8.46亿元,同比增长20.57%。光伏辅材企业方面,福斯特(603806)前三季度实现营收54.7亿元,同比增长19.14%,公司称,报告期内,光伏胶膜产品平均销售单价上升和销售规模扩大及感光干膜产品销售规模扩大使营收增长;期内净利润为8.71亿元,同比增长47.06%。主营光伏玻璃的福莱特(601865)同样业绩报喜,受益于光伏玻璃销售均价和销售数量同比增长,福莱特前三季度实现营收40.2亿元,同比增长18.81%,净利润8.12亿元,同比增长59.94%。四季度,光伏行业面临抢装,也有机构喊出了“史上最旺旺季”的说法。与此同时,业内关于2021年乃至“十四五”期间光伏需求的关注度迅速提升。“‘十四五’规划目前正在制定中,光伏、风电等新能源占比目标提升也在讨论中。”开源证券电力设备与新能源首席分析师刘强在接受e公司记者采访时说道。刘强向记者提供了他对“十四五”期间光伏装机量的测算数据,首先,《可再生能源发展“十三五”规划》的目标是,到2020年,我国非化石能源占一次能源消费比重为15%,到2030年为20%。因此,市场对于2025年非化石能源占比预期普遍为18%左右。但从实际数据来看,2019年我国能源消费总量达到48.6亿吨标准煤,其中非化石能源占比达到15.3%,原目标已提前实现,近五年可再生能源占比年均增加0.8%。线性外推,到2025年,我国非化石能源占一次能源消费比重约为19%。刘强认为,如果2025年可再生能源比重从18%提升到19%,意味着光伏装机量有望提升20%左右。“近日,国家领导人向世界宣布,中国将采取更有力措施,实现2030年碳峰值和2060年碳中和的目标。能源清洁化是世界潮流、未来趋势,光伏行业未来可期。”从企业层面看,对“十四五”的预期也较为乐观。晶澳科技副总经理、董秘武廷栋向e公司记者表示,近期,国家领导人和相关部门透露了在“十四五”期间进一步支持产业发展的消息,接下来还需要各部门制订具体的政策和落地措施,从而推动光伏行业的快速发展。长期以来,中国都支持光伏产业发展,中国光伏制造业在全球占据了绝对领先的优势,并且在光伏装备和原辅材方面也保持领先地位,新增光伏装机规模也连续多年保持世界第一。“相信国内光伏制造环节及装机规模都会有较大的发展空间,有利于新技术、新产品的快速迭代和释放,推动光伏全产业链快速发展。”武廷栋表示,光伏已经在全球绝大部分国家和地区实现了平价上网,通过全产业链的努力,进一步降低光伏发电成本,结合储能、多能互补等方式摆脱电力消纳依赖,从而提高在发电能源形式当中的比例。扩产潮延续光伏一体化趋势显现面对市场需求的预期提升,2020年光伏行业的扩产动作备受关注。9月底,隆基股份(601012)连续披露了两份扩产计划,一是就公司在丽江新增投资建设年产10GW单晶硅棒项目(三期项目)与当地政府达成合作意向;二是与曲靖市签约,计划在曲靖新增投资建设年产20GW单晶硅棒和硅片项目(二期项目),总投资预计约40亿元。关于曲靖二期项目,隆基股份人士告诉记者,公司最早在与曲靖市合作的时候就预留了一个二期计划,当时确定的是一期项目先建设10GW,二期根据市场形势另行决定,现在是确定还要建设新的产能,就有了这次的二期项目。谈到扩产的逻辑,该人士认为,“十四五”规划现在还在征求意见阶段,定稿大概会在明年三月左右出炉。因此,在这之前,关于“十四五”期间新能源占比的目标还不能公开说的太明确,现有的数据大多是市场的推测。“不过,新能源占比提升的方向是没问题的,数字上要看决策层的最终定论。我们认为,包括光伏、风电在内的新能源占有率指标都会提升,从这个逻辑上来考虑,公司也在不断地扩大产能,此外,扩产的背景也是基于全球需求的增长。”隆基股份人士向记者说道。由于新冠疫情的爆发,无论是全球还是国内需求,主流机构都调低了2020年新增光伏装机量的预测。但是,关于2021年的情况,武廷栋向记者透露了一组数据,他认为,受疫情影响,今年光伏市场需求增长有所延后,预计明年全球需求将达到150GW-170GW的规模。“市场需求快速增长,行业集中度快速提升,行业头部企业市场份额快速提升,头部企业纷纷选择了跨越式扩产。”武廷栋说道。实际上,晶澳科技的扩产也在持续推进。9月中旬,公司公告拟投资103.91亿元分别对硅片、电池、组件等一体化产能进行扩建。其中,硅片投资规模最大,合计65亿元,公司将建设拉晶车间、线切车间,并购置单晶炉等设备,投向包括“年产1GW拉晶及5GW切片项目”以及“年产20GW拉晶及切片项目”,电池及组件则涉及公司在越南及扬州的产能布局。武廷栋认为,光伏行业的头部企业保持较高开工率,产销两旺,下半年大尺寸硅片的应用大幅提升了组件产品功率和效率,进一步降低光伏发电的建造成本和度电成本,预计新扩产能在市场和客户的接受度更高。记者注意到,在光伏企业的扩产中,一体化趋势愈发明显。光伏产业链涉及硅料、硅片、电池、组件等众多环节,这还不包括相关辅材。原本在某一环节具有优势的龙头企业正加速向其他环节渗透。刘强向记者分析说,在光伏各环节中,硅片龙头企业的利润和规模都是相当不错的。组件环节的毛利相对较少,但是组件端涉及到品牌和渠道,对于产品出货具有重要作用。“只有组件,毛利可能很难提升。组件环节搭配毛利较高的环节,则即可保证出货又有较大盈利空间。因此,一体化趋势也有对稳定供应链的考虑,比如,此次硅料涨价引发的产业链涨价,供给短缺必定造成某些企业供应链不稳定。”刘强说道。企业扩产同样面临技术路线的选择,从去年开始,有关大尺寸硅片的争论逐渐兴起,除了210硅片,今年又有企业着手推广182硅片,与此相关的是,组件产品的功率陆续突破500MW、600MW等界限。谈到对技术路线的看法,刘强认为,500W、600W是基于182、210硅片的组件,是比较现实、具有经济价值的选择。此外,PERC电池已进入成熟期,效率的瓶颈已经初现,异质结电池(HIT、HJT)具有高效率、低衰减和低温度系数的优势,很可能是下一代主流电池技术。而据武廷栋介绍,晶澳科技正积极扩产182mm尺寸产品的产能,2021年182mm尺寸将成为公司主流产品。“同时,公司已具备N型电池的中试线,持续投入N型电池技术的开发,预计新型电池技术会在未来1-2年逐渐成熟,接下来的3-5年发展成为市场主流产品。”供应链管理难度加大中小企业加速出清在与武廷栋交流中,他谈到一个现象,“光伏行业在全球绝大部分国家和地区实现平价上网,技术和产品迭代也在加速,行业马太效应显著,行业集中度快速提升。今年行业又先后经历了新冠疫情、行业政策调整、安全事故触发的产业链涨价,中小企业的市场环境被迅速挤压。”的确,面对新冠疫情等冲击,各行各业经历了极不平凡的一年,光伏行业从业者也体验了一把过山车般的起伏。在这一番起伏中,价格是核心因素,供应链的动荡让不少中小企业倍感压力。首先是在年初,由于需求不足,光伏产业链多个环节出现降价潮;然而,到了下半年,画风突变,多晶硅厂爆炸导致的供应短缺成了整个产业链价格普涨的导火索;随后,以玻璃、胶膜、银浆为代表的辅材也出现供不应求的现象。以硅料为例,硅料价格近年来一直处于缓跌状态,今年初已经跌到每千克60元以下。除了成本优势较为明显的头部硅料企业能保持一定盈利,国内二线硅料企业和海外硅料企业利润空间太小甚至出现亏损,因此开始逐步退出硅料产能。然而,在市场看好三四季度光伏需求的情况下,年中硅料端连续出现了几次意料之外的事故,需求增长和硅料供给突发短缺的双重冲击下,硅料价格快速上涨。从硅料下游企业的角度来看,下游企业面对的不仅仅是硅料价格的快速走高,在硅料的供给量上也未必能够得到充分的保障,因此很多下游企业开始同头部硅料企业签订了议价长单。与此同时,在订单交付密集的四季度,供需矛盾不仅体现在硅料方面,雪上加霜的是玻璃、胶膜的供应问题也十分突出,二三线组件企业面临供应链管理的巨大压力。谈及价格动荡期的供应链管理,武廷栋表示,硅料、玻璃等材料是光伏制造行业的最主要原材料,各企业对原材料供应保障都予以高度重视。“无论是原材料供应紧张,还是部分原材料供大于求,晶澳科技都一直高度重视,主要采取长协方式锁定原材料供应,稳定市场预期,也便于公司和合作伙伴协调排产计划,提高供需双方产能效率。”武廷栋告诉记者,晶澳科技还会根据市场需求和订单变化在现货市场采购部分原材料,对原材料供应需求变化予以适当的补充和调整,从而在“以销定产”的原则下保持足够的灵活度,降低整体生产成本,提高产品的市场竞争力。刘强认为,对于现金流相对充沛的大企业而言,上半年的库存包袱在下半年恰恰转化为一种优势。大公司要想保证强者恒强的优势,要有洞悉光伏行业的管理层、极强成本控制能力、技术的积淀和跟踪以及对供应链的管理等等,组件企业还要有对强大的销售团队、品牌的管理和售后保障能力。但是,小企业的日子就不那么好过了。“今年上半年需求相对不足,而下半年上游供给不足,那些现金流不充沛的小企业上半年还可能会以低价获取订单,从而回流现金,下半年就面临供给链不稳定的局面,今年对小企业来说是十分艰难的。”刘强说道。配稿:光伏玻璃“一片难求” 业内预计紧缺状态延续至2022年在光伏产业链的价格动荡中,四季度,光伏玻璃愈发“一片难求”。有组件厂商向记者形容说,光伏玻璃全年都处在供应偏紧的状态,而四季度是“特别紧缺”。10月29日,光伏玻璃相关上市公司普涨,福莱特(601865)、旗滨集团(601636)双双涨停,信义光能(0968.HK)涨12.44%。卓创资讯分析师王帅在接受e公司记者采访时表示,以3.2mm的镀膜光伏玻璃为例,主流大厂的价格在35-36元/平方米,而部分小单、散单的价格已经来到38-40元/平方米的价格区间。据王帅预测,11月,光伏玻璃的主流报价也将进入38-40元/平方米的区间。记者注意到,面对光伏玻璃的紧缺,组件厂商已经调整了出货策略,降低双玻组件的订单;同时,已有企业采用透明背板、超白玻璃来替代光伏玻璃。然而,替代效果究竟如何,业内还有争论。关于透明背板等替代品是否会蚕食光伏玻璃的份额,一家头部厂商人士则不以为意,并向记者指出,一旦光伏玻璃产能跟上,其他替代品继续推广的可能性就不大了。光伏玻璃“一片难求” 四季度“特别紧缺”实际上,根据PV InfoLink在10月28日给出的最新报价,上周,3.2mm镀膜光伏玻璃的均价已达到41元/平方米,涨幅为4元/平方米,环比涨10.8%。此外,该型号光伏玻璃的最高报价已攀至48元/平方米。PV InfoLink预测,下周,光伏玻璃的价格仍然看涨。价格的持续走高,显示出光伏玻璃的供应紧张,有企业人士向记者描述当前的状况是“一片难求”,同时,四季度光伏玻璃的供应状况“特别紧缺”。记者从业内了解到,从现在到今年底,国内光伏玻璃都没有新增产能了,头部供应商的订单排期已经较为饱满。“ 信义光能、福莱特以及南玻,他们签的订单已经可以排满11月的产能了。”业内人士告诉记者,除了光伏玻璃大厂,小厂的需求也是比较好的。目前,11月的光伏玻璃报价即将商定完毕,业内预计,新的报价大概会在本月底或下月初出炉。王帅预测说,由于大厂11月份产能已经排满,12月份行情也有支撑,因此,主流大厂的报价有进一步增长的可能性,“小单、散单报价已经进入38-40元/平方米的区间,大厂跟进这个价格的几率是比较大的,预计11月报价涨幅为2-4元/平方米。”谈及光伏玻璃供应紧张的状况,一家头部上市公司人士告诉记者,其实从前几年开始,光伏玻璃的供给都处在较为紧缺的状态。今年以来,随着薄玻璃的推广以及双玻组件渗透率快速提升、国内外光伏利好政策频出等因素共同作用,造成了当前光伏玻璃需求爆发的状况。此外,该人士还指出,相比其他光伏环节,光伏玻璃扩产周期比较长,从拿地到投产、点火、运营最快需要一年半左右时间,一旦上游需求大规模爆发,光伏玻璃的产能很容易跟不上。光伏玻璃行业已经形成双龙头格局,排在第一的是港股信义光能,在港股、A股两地上市的福莱特紧随其后,今年以来,两家公司股价均有十分可观的涨幅。一家一体化布局的光伏上市公司人士告诉记者,光伏玻璃今年全年都处在供应偏紧的状态,而四季度是特别紧张。“玻璃的扩产周期跟光伏不一样,总会有周期性错配的。”据其介绍,各家企业都已经在压缩双玻组件的订单了,“因为玻璃供应解决不了。”在这一背景下,已经有企业蠢蠢欲动,9月底,旗滨集团披露了一份扩产计划。公司拟投资建设1200t/d光伏组件高透基板材料生产线,项目包含1条1200t/d一窑六线高透基片生产线及配套光伏组件高透基板材料加工线,预计总投资10.27亿元。从行业扩产情况来看,在建的有福莱特4条1200 t/d 产线,信义光能2条1000 t/d 产线,南玻4条1200 t/d 产线,亚玛顿2条650 t/d产线,多数计划2021-2022年左右投产。筹建中的有郴州旗滨1200 t/d产线及桐城新能源1000 t/d产线。王帅告诉记者,根据相关企业的扩产计划,2021年大概率会新增9400t/d的光伏玻璃产能,2022年的新增产能可能达到9550t/d。“目前,国内光伏玻璃的日产量为28060吨,如果上述扩产的产线能够按计划顺利点火,未来两年行业产能增幅还是比较大的。”上述光伏玻璃头部厂商人士也指出,随着明年新产能的逐步释放,对供需失衡会有缓解。“但是,如果说会有很大的缓解也还不一定,因为随着‘十四五’规划的调整,打开了光伏行业中长期的发展空间,今明两年以及2022年的上半年,我们认为光伏玻璃还是比较紧缺的。”透明背板替代效果尚不明朗令业界担心的一个情况是,玻璃行业被列为供给侧改革的重点行业,面临产能过剩及环保等各方面压力,这就造成光伏玻璃在扩产的过程中只能以产能置换的形式进行,产能扩张能否顺利进行还有不确定性,这也是王帅十分强调光伏玻璃新建产能能否顺利点火的主要原因。她告诉记者,按照正常流程,必须先有产能置换指标,才能推进新产线建设。“目前的政策对于光伏玻璃还没有新指标放开,主要指标来源于置换或者购买一些老产线或者浮法玻璃的指标替换光伏指标,指标是否足够是目前光伏玻璃企业普遍面临的瓶颈。”回顾此番光伏玻璃价格大涨的过程,根本原因在于玻璃产能不足,而双玻组件的需求量骤增又使供需矛盾进一步扩大。业内给出的测算数据显示,同等数量的双玻组件比单玻组件对光伏玻璃原片(以吨计)的需求至少多30%。玻璃供应不足,正成为制约行业发展的瓶颈,尤其是大尺寸以及双面组件的应用推广。面对当下的窘境,行业也在探索新的思路,一种选择就是以透明背板替代部分光伏玻璃,这为双面组件提供了新的封装方案。那么,透明背板等方案是否对光伏玻璃进行了较好的替代,又能否解组件企业的燃眉之急?事实可能并不乐观,上述一体化厂商人士介绍说,在双面组件中,已经有透明背板这个解决方案了,部分企业也已经推出带有透明背板的组件产品很久了,但目前应用不太理想。上述光伏玻璃龙头企业人士解释说,双面组件概念刚出来的时候,背面就是用的透明背板或者浮法玻璃,但其本身有弊端,也一直没有解决,比如自爆率、发电效率的问题。关于自爆率,一旦背板自爆,会导致整个组件废弃,得不偿失,而透明背板等替代品的透光率不如光伏玻璃,会导致发电效率降低等问题。在该人士看来,由于现在光伏玻璃特别紧缺,一些组件厂商买不到光伏玻璃,所以会想通过其他方式替代。王帅则从另外一个角度谈了她对业界尝试替代光伏玻璃的看法,据她介绍,目前有一些大型组件厂商会部分选择超白玻璃来替代光伏玻璃,但是超白玻璃的规格与光伏玻璃不同,如果要调整超白玻璃规格,其成本会比较高,再加上各种损耗,采用超白玻璃替代的成本优势并不明显。“这只适用于某些大厂阶段性地使用,类似的替代还是有很大的局限性。”记者了解到,目前,A股主要的背板生产商有中来股份(300393)、福斯特(603806)、回天新材(300041)等。其中,中来股份背板年产能达到1.35亿平方米,透明背板年产能为1000万平方米,今年8月,公司推出了透明背板HauberkTech技术,背板透光率超93%。新时代证券认为,未来高毛利的透明背板出货增加将进一步提升公司背板业务的毛利率。值得一提的是,前脚刚刚计划涉足光伏玻璃的旗滨集团,后脚又把目光瞄向透明背板。公司29日公告称,计划投资13.73亿元,在绍兴市建设1200t/d光伏高透背板材料及深加工项目。公司认为,此举能够延伸现有玻璃产业链,并逐步扩大市场份额。对于透明背板是否会蚕食光伏玻璃的份额,上述光伏玻璃供应商则不以为意,该人士指出,对于组件厂商来说,最关心的指标就是发电效率和组件寿命,“现在一部分组件商选择以透明背板替代的原因还是由于光伏玻璃比较紧缺,一旦光伏玻璃产能释放、2.0mm的薄玻璃推广以后,我们认为,超白玻璃或者透明背板再往下推的可能性就不大了。”(文章来源:证券时报)

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